Descobre un mecanismo de investimento alternativo ás letras do Tesouro

O crowdfactoring é un mecanismo de investimento de rendibilidade fixa que ofrece aos aforradores máis intereses que as letras do Tesouro

Neste mes de agosto, por primeira vez no que vai de ano, os intereses ofrecidos por adquirir letras do Tesouro caeron con respecto ás poxas do mes anterior. Iso debeuse á alta demanda dun produto que atrae a atención de miles de pequenos aforradores. Fronte a este escenario, os investidores retallistas poden recorrer a un mecanismo de investimento alternativo á débeda pública como é o crowdfactoring.

Nas poxas deste mes, o Tesouro Público conseguiu adxudicar as letras a seis meses e a un ano a un interese medio de en torno ao 3,6%. No caso das letras a tres meses o rendemento foi unha décima menor, do 3,5%. Pola contra, na plataforma de crowdfactoring de Inversa Invoice Market, a rendibilidade media das facturas o ano pasado ascendeu ao 7,9%, por iso é polo que se trate dun mecanismo de investimento alternativo especialmente atractivo para os pequenos investidores.

A continuación, imos analizar por que os investidores retallistas poden apostar polo crowdfactoring para obter unha rendibilidade polos seus aforros e completar as súas estratexias de investimento.

Letras do Tesouro, un produto seguro para loitar contra a inflación

Por que se disparou a demanda de letras do Tesouro nos últimos tempos? A alta inflación que padece Europa nos últimos anos incentivou que miles de persoas que se mantiñan á marxe do sector do investimento decidisen rendibilizar os seus aforros e, así, evitar que estes se visen devaluados polo incremento do custo da vida.

Así mesmo, os baixos intereses que ofrecen as entidades bancarias polos depósitos a prazo tamén propiciaron que os aforradores se decanten polas letras do Tesouro.

Neste mes, a rendibilidade media dos depósitos a prazo de ata un ano en España situouse no 2,22%, máis dun punto por baixo dos intereses das letras do Tesouro e a unha gran distancia dun mecanismo de investimento alternativo como o crowdfactoring.

Precisamente, os baixos intereses que ofrecen, por agora, os depósitos a prazo, o produto de investimento por antonomasia dos aforradores que non desexan deseñar estratexias de investimento de forma proactiva, foi o causante de que moitos pequenos investidores haxan acudido ás poxas do Tesouro, confiando, principalmente, na seguridade de pago que ofrece o Estado.

Isto desencadeou un extraordinario aumento da demanda destes produtos, duplicando a oferta dos mesmos e diminuíndo os intereses que se poden obter.

Un mecanismo de investimento para retallistas que se quedaron sen letras

Á vista deste panorama, o crowdfactoring converteuse nun mecanismo de investimento alternativo idóneo para os pequenos aforradores que non dispoñen de grandes cantidades de diñeiro para investir, nin teñen unha ampla experiencia no sector do investimento. Por que? Na plataforma de Inversa, o investimento mínimo é de tan só 20 euros e o funcionamento do mecanismo de investimento é extraordinariamente sinxelo:

1. As empresas da economía real soben ao marketplace as facturas que emitiron aos seus clientes, pero que aínda non cobraron co obxectivo de financialas e obter liquidez no curto prazo. A cambio, de financialas, os investidores poden obter unha rendibilidade fixa, por exemplo, un 8% do importe investido.
2. Os investidores poden consultar todas as facturas dispoñibles, analizando o prazo, os intereses, a cualificación crediticia da empresa debedora etc.
3. Unha vez que se complete o financiamento dunha factura, os investidores reciben os intereses por adiantado.
4. Cando o negocio debedor abone o importe da factura, os investidores recuperan o diñeiro investido.

Desta forma, aqueles pequenos aforradores que non puideron adquirir unha letra do Tesouro como consecuencia da alta demanda destes produtos, poden investir o seu diñeiro a través deste mecanismo de investimento.

Así mesmo, os investidores retallistas que desexan obter unha rendibilidade maior que a que ofrece actualmente o Tesouro, tamén poden recorrer a unha plataforma de crowdfactoring como Inversa para conseguir intereses polo seu diñeiro máis elevados que os que ofrecen as entidades bancarias a través dos depósitos a prazo.

Un produto tan sinxelo de entender como as letras do Tesouro

Se hai un factor que apartou, tradicionalmente, aos pequenos aforradores do sector do investimento é a complexidade dalgúns produtos financeiros como os futuros ou os derivados. Así como a necesidade de dispoñer de elevados coñecementos para xestionar con éxito produtos como as accións bolsistas.

Fronte a eles, as letras do Tesouro caracterizáronse por ser produtos sinxelos de entender e accesibles a toda a poboación. O Estado necesita financiarse e emite débeda pública para facelo cun prazo de devolución e uns intereses para os investidores fixos. De tal forma que miles de investidores contribúen a dotar ao Estado do financiamento que necesita.

Salvando as distancias, o crowdfactoring é un mecanismo de investimento que funciona dunha maneira similar. No canto de ser o Estado o que necesita financiarse, son as empresas da economía real as que desexan obter liquidez. Para iso, ofrecen as súas facturas aínda non cobradas a cambio duns intereses fixos. De tal maneira que decenas de pequenos aforradores invisten nunha factura para conseguir a rendibilidade acordada.

En ambos os casos, o emisor (o Estado ou unha empresa) obtén a liquidez que necesita para realizar investimentos, afrontar gastos etc. E os investidores logran rendibilizar o seu diñeiro.

Investimentos a curto prazo e de rendibilidade fixa

Así mesmo, tanto as letras do Tesouro a tres, seis e doce meses como as facturas trátanse de investimentos a curto prazo e de rendibilidade fixa.

É máis, no caso de Inversa Invoice Market o prazo de vencemento das facturas que ofertan as empresas non excede, en ningún caso, os 180 días, é dicir, seis meses. E o prazo habitual adoita ser menor, roldando os 90 días, do mesmo xeito que as letras a tres meses. Por iso é polo que os pequenos aforradores que prefiren realizar investimentos a curto prazo poidan considerar que o crowdfactoring é un mecanismo de investimento que se adecúa á perfección ás súas estratexias de investimento.

Ademais, fronte á incerteza asociada aos investimentos de rendibilidade variable, como as accións, as letras do Tesouro, as facturas ou os depósitos a prazo ofrecen a certeza de saber a canto van ascender os intereses cando se realiza a operación.

Doutra banda, cabe destacar un aspecto esencial que diferencia ao crowdfactoring das letras do Tesouro e que está relacionado cos intereses e o tempo: cando se cobra a rendibilidade.

No caso das letras do Tesouro, os intereses abónanse cando se devolve o monto de diñeiro investido. Mentres que en Inversa Invoice Market, os investidores retallistas cobran os intereses da operación por adiantado.

Maior rendibilidade e plena autonomía na xestión dos investimentos

O feito de que os intereses se cobren cando se completa o financiamento dunha factura e non cando esta é abonada polo negocio debedor, súmase ao principal atractivo do crowdfactoring como mecanismo de investimento alternativo ás letras do Tesouro: a súa maior rendibilidade.

Se os intereses dos depósitos a prazo superan por pouco o 2% e a rendibilidade das letras do Tesouro cae como consecuencia da alta demanda, as facturas convértense nun mecanismo de investimento cada vez máis interesante para os investidores retallistas.

Ademais, a plataforma de Inversa permite aos usuarios xestionar con total liberdade os investimentos que realizan. Non só dispoñen de todos os datos crave sobre cada efecto, senón que poden deseñar estratexias de investimento proactivas e converter o acto de investir nunha actividade cotiá para, así, maximizar os seus aforros e dinamizar os seus investimentos.

Os investidores que temen ao risco tamén poden apostar polo crowdfactoring

Que sucede con respecto a aqueles aforradores que só invisten en letras do Tesouro porque é un produto que ofrece unha seguridade extraordinaria? O crowdfactoring non é un mecanismo de investimento para eles? Por suposto que si.

En primeiro lugar, Inversa posibilita que as empresas publiquen facturas aseguradas. É dicir, unha entidade aseguradora garante o reembolso do diñeiro investido. Estas facturas ofrecen unha rendibilidade menor, pero poden resultar adecuadas para os investidores máis conservadores ou con maior aversión ao risco.

En segundo lugar, é importante destacar que, a miúdo, no marketplace ofértanse facturas que han de ser pagadas por administracións públicas, por exemplo, concellos. De tal forma que estas facturas ofrecen unha garantía extra aos investidores que confían máis na capacidade de pago das institucións públicas.

Un mecanismo de investimento para apoiar ás empresas na procura de financiamento

Uno dos motivos polos que moitas persoas optan por un mecanismo de investimento como as letras do Tesouro é porque saben que o seu diñeiro empregarase, entre outras cousas, para financiar servizos públicos como a sanidade, a educación ou as infraestruturas.

Pois ben, recorrer ao crowdfactoring como mecanismo de investimento implica axudar ás empresas da economía real a obter liquidez coa que afrontar os desafíos e as oportunidades do presente e o futuro.

No éxito dunha empresa entran en xogo numerosos factores e un dos máis importantes, a pesar de que a miúdo pasa desapercibido, é a súa capacidade de financiarse. As empresas non só necesitan dispoñer de liquidez para afrontar tempos convulsos, senón que o diñeiro é clave para poder financiar o crecemento dun negocio e a súa consolidación.

Os investidores retallistas que apostan por facturas de empresas da economía real están a contribuír a dotalas de liquidez no curto prazo e a ofrecerlles unha vía de financiamento alternativo ás entidades bancarias tradicionais. Estes negocios son a base sobre a que se sustenta o tecido produtivo, crean millóns de empregos, xeran riqueza e son claves no terreo da innovación.

En definitiva, o crowdfactoring é un mecanismo de investimento alternativo ás letras do Tesouro, que conta con moitas das virtudes destas e, ademais, ofrece unha rendibilidade maior e que se cobra por anticipado, así como a posibilidade de contribuír ao éxito de empresas da economía real.